미국의 주가가 급락하자 저점 매수를 노린 많은 투자자 분들의 관심이 TQQQ ETF에 쏠렸습니다. 지금은 관심이 많이 사그라들었지만 한 때 서학개미들의 순매수 1위 종목이 되기도 했었는데요. 최근에는 하락 추세이지만 작년 말 저점을 찍고 200% 가량 상승했던 TQQQ ETF에 대해서 알아보겠습니다.
TQQQ ETF란?
TQQQ란 “ProShares UltraPro QQQ”의 줄임말로 나스닥 100지수를 추종하는 3배 레버리지 ETF입니다. 즉 TQQQ는 나스닥 100지수의 일일 퍼센트 변동에 3배 높은 수익 또는 손실을 발생시키는 ETF입니다. 일 단위로 추종할 뿐 장기적으로 3배의 수익 또는 손실이 발생하지 않습니다.
종목 정보
| 구분 | 내용 |
|---|---|
| 운영사 | ProShares |
| 상장일 | 2010. 02. 09 |
| 시가총액 | $165억 |
| 배당률 | 1.4% |
| 수수료 | 0.86% |
TQQQ의 종목 정보입니다. 2010년 상장으로 운영 기간이 13년이 지났고 인기 있는 ETF인 만큼 펀드 총 자산도 높은 수준입니다. 운영사 또한 Proshare라는 미국의 믿을만한 자산운용사에서 운영합니다. TQQQ 투자에 대해서 알아보면 이슈가 되는 것이 높은 운영수수료 입니다. 운영수수료는 0.86%로 1%에 달하는 수준으로 높은 것을 볼 수 있습니다. 하지만 개인적인 의견으로는 높은 수익률을 추구하고자 하는 3배 레버리지 상품에서 1%의 운영수수료를 걱정하는 것이 옳은가? 하는 의문이 듭니다.
백테스트 결과
#직접 백테스트 해보기
2013년부터 2023년까지 10년간 QQQ와 TQQQ의 백테스트 결과입니다. 초기 자금은 $10,000으로 동일하게 설정하였으며 배당은 재투자하였을 때의 결과입니다.
10년 후의 최종 잔액은 QQQ의 경우 $64,755, TQQQ의 경우 $427,398 입니다.
장기적으로 투자 했을 때 TQQQ의 수익률이 높으니 TQQQ에 투자하는 것이 좋을까요?
TQQQ 고점을 찍었던 2021년부터 저점을 찍고 재상승했던 2023년 7월까지 두 ETF의 움직임을 비교해보겠습니다.
’21년 고점과 ’22년 저점의 가격차, ’22년 저점과 ’23년 고점의 가격차를 비율로 나타냈습니다.
| 고점('21.11) | 저점('22.12) | 최근 고점('23.07) | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 가격 | 가격 | 하락율 | 가격 | 상승율 | |
| TQQQ | $91.68 | $16.1 | 82.4% | $47.14 | 192.8% |
| QQQ | $408.71 | $254.26 | 37.8% | $387.98 | 52.6% |
최근 상승률을 보았을 때 TQQQ는 192%, QQQ는 52%로 TQQQ가 우세 했으나 고점에서 저점을 찍을 때 하락율을 보면 매수하기가 꺼려지는 것이 사실입니다. 또한 QQQ의 경우 전고점을 거의 다 회복했으나 TQQQ의 경우 절반 정도 밖에 회복을 하지 못한 모습입니다. 아직도 TQQQ에 투자하는 것이 좋겠다는 생각이 드시나요?
구성 종목 및 섹터 비율
TQQQ ETF를 구성하는 종목과 섹터 비율에 대해서 알아보겠습니다.
구성 종목
| 종목명 | 비중 |
|---|---|
| 마이크로소프트 | 12.64% |
| 애플 | 12.21% |
| 엔비디아 | 6.98% |
| 아마존 | 6.78% |
| 메타 | 4.39% |
| 테슬라 | 4.39% |
| 알파벳 A | 3.64% |
| 알파벳 C | 3.55% |
| 브로드컴 | 2.45% |
| 펩시 | 1.69% |
섹터 비율
| 섹터 | 비중 |
|---|---|
| 에너지 | 0.39% |
| 소재 | 0.00% |
| 산업재 | 3.93% |
| 경기소비재 | 15.32% |
| 필수소비재 | 5.13% |
| 헬스케어 | 5.85% |
| 금융 | 0.52% |
| IT | 51.10% |
| 커뮤니케이션 | 16.53% |
| 유틸리티 | 1.00% |
| 부동산 | 0.24% |
구성종목과 섹터를 보시면 대부분 기술주에 집중되어 있는 것을 볼 수 있습니다. 마이크로소프트, 애플, 테슬라 뿐만 아니라 비중이 높은 대부분의 종목이 한국인도 쉽게 접할 수 있는 미국의 대표적인 종목입니다.
투자 전망
저는 TQQQ ETF에 투자하고 있습니다.
지난 10년간 미국이 꾸준히 우상향했지만 계속 언급되는 미국의 부채 문제와 중국과의 무역 전쟁, 달러에 대한 기축 통화 위협 등 다양한 문제로 앞으로의 미국은 지난 10년과 다른 양상을 보일 수 있다는 말들이 많습니다. 실제로 지금 미국 국채의 가격은 계속 하락하고 있고 주가 또한 다시 하락하고 있습니다.
미국에 대한 부정적인 의견들을 듣다보면 미국의 기술주에 투자하는 것이 이제는 위험하다고 생각 될 수 있습니다. 하지만 한국에 투자하는 것은 안전한가요? 중국은요?
개인적으로 지금은 전기차, AI, 로봇, 우주 등 새로운 산업 혁명이 점점 두곽을 나타내고 있는 시기가 아닌가 라고 생각합니다. 예전 IT버블과는 다르게 해당 산업들은 과거부터 계속적으로 투자를 해왔고 현재 우리는 전기차, AI, 로봇, 우주를 접하는 것이 낯설지 않습니다.
따라서 TQQQ ETF가 품고있는 종목들은 앞으로도 전망이 좋을 것으로 예상하고 투자 중입니다.
단, 3배 레버리지가 1배 레버리지에 비해서 위험한 것은 틀림없는 사실이기 때문에 투자에 주의가 필요합니다.
※본 글은 투자를 권유하기 위한 글이 아니며 투자에 대한 책임은 본인에게 있다는 것을 말씀드립니다.